(03.12.2019, 07:59)StockBayer schrieb: Das Hauptproblem war tatsächlich, dass man so kurz vor Verfall kaum mehr vernünftig reagieren kann.
Am besten wäre es gewesen, eine Position, die sich bis auf ca. 20% abgearbeitet hat gleich zu schließen. Das klappte aber gerade bei den Positionen mit 10 Konktrakten i.d.R. nicht. So war ich tagelang weiterhin direktionalem Risiko ausgesetzt, obwohl mit der Position nix mehrzu holen war.
Dies hatte zur Folge, dass es bei zwei Positionen zur Ausübung kam. Wäre so jetzt auch nicht weiter schlimm, bedarf aber ein Vielfaches der Depotgröße. Bsp: JNJ 10x 100 Shares zu 137 = 137.000$Ziel ist es aber mit einem Konto zw. 10k und 25k zu handeln.
Gut war hingegen, dass sich der Zeitwert sich tatsächlich sehr schnell abgebaut hat.
Aber das allein hilft nicht viel, wenn sich die Aktie in den letzten 3 Tagen vor Verfall entscheidet nochmal einen Move irgendwo hin zu machen
Ich denke das ist oft das Problem bei Optionsstrategien. Die Renditen sehen besonders schön aus...bezogen auf die margin. Bezieht man die Rendite aber auf den Wert des Original Papiers dann gibt es mickrige Renditen die einem relativ hohen Risiko gegenüber stehen.
Dann noch gepaart mit illiquidem Handel (vergleich mal die Spreads mit dem underlying) kann doppelt weh tun.
Ich hatte mal ein Buch studiert mit sogenannten Alpha-neutralen Optionsstrategien, war gar nicht so schlecht: https://www.amazon.com/Options-Course-Pr...0471249505
